【投资聚焦】

○四部委:中央财政继续支持新能源汽车推广

据财政部网站,财政部等四部委日前发布《关于2016-2020年新能源汽车推广应用财政支持政策的通知》指出,财政部、科技部、工业和信息化部、发展改革委将在2016-2020年继续实施新能源汽车推广应用补助政策。补助标准2017-2018年补助标准在2016年基础上下降20%,2019-2020年补助标准在2016年基础上下降40%。

点评:中央政府的持续补助是推动新能源汽车业发展的重要条件,关注产业链上的关键环节如动力电池、电机、整车、充电桩等,相关公司有安凯客车000868)、比亚迪002594)、宁波韵升600366)、奥特迅(002227)、中恒电气002364)等。

○事件性驱动+产业化突破 燃料电池“加速”

近期关于燃料电池的事件性驱动不断,上汽、奥迪、特斯拉纷纷发力燃料电池领域。4月29日第十六届上海国际汽车展落幕。展出了许多新能源汽车,如丰田氢燃料FV2概念车充电3分钟可续航500千米,上汽集团的第四代氢燃料950插电式混合动力轿车加氢3~5分钟,能行驶400千米,等。受此影响,燃料电池指数今日大涨5.67%,成为市场关注的热点。

点评:燃料电池近两年技术突破很快,随着2015年主要的世界汽车制造商推出燃料电池汽车,一股燃料电池的热潮将汹涌而来,而2015年也必将成为世界燃料电池汽车元年,A股市场中,燃料电池板块的估值远低于新能源汽车,有望令该板块进一步获得资金关注。相关标的有贵研铂业600459)、同济科技600846)、华昌化工002274)等。

○十三五期间国家继续补贴页岩气

据财政部网站,财政部、国家能源局日前发出《关于页岩气开发利用财政补贴政策的通知》指出,为加快推动我国页岩气产业发展,调整能源结构,促进节能减排,“十三五”期间,中央财政将继续实施页岩气财政补贴政策。2016-2020年,中央财政对页岩气开采企业给予补贴,其中:2016-2018年的补贴标准为0.3元/立方米;2019-2020年补贴标准为0.2元/立方米。

点评:中央财政在十三五期继续对页岩气进行补贴,有利于我我国页岩气行业的发展,A股中相关概念股有有杰瑞股份(002353)、通源石油(300164)等。

○卫星导航学术年会聚焦一带一路 北斗产业迎加速发展期

据资讯获悉,第六届中国卫星导航学术年会将于5月13日在西安举行,主题为“开放、连通、共赢”。此次大会重点探讨我国北斗导航系统与一带一路发展的结合点。卫星导航学术年会是我国北斗领域的最高端论坛。

点评:随着国家一带一路战略的推进,北斗导航系统有望加速走出国门,目前已在泰国等获得应用。3月底我国发射了全球组网试验卫星,今年还将发射多颗北斗卫星。机构预计,到2020年北斗产业产值将达到4000亿元。公司方面,海格通信002465)多次获得军方北斗大单,在卫星通信市场技术实力较强;华力创通300045)在北斗军用细分领域具有明显优势,民用北斗产品的订单已经进入供货大年

○上海发布城市更新办法 工业用地隐含巨大升值空间

上海市29日召开新闻发布会,介绍了即将实施的《上海市城市更新实施办法》。据上海市规土局介绍,随着土地利用遭遇“天花板”,本市城建工作将摆脱规模扩张,更加注重存量更新。将在符合区域发展导向和国家规划土地法规要求的前提下,允许用地性质的兼容与转换。

点评:此前曾有媒体报道,上海国资委出资监管企业的土地总量不少于660平方公里。近年来随着产业结构调整,传统制造业萎缩,这些工业用地的产出明显偏低。一旦获准转换为商业或住宅用地,有望给土地价值带来数倍提升。公司方面,耀皮玻璃600819)在浦东康桥有两个厂区共500亩;三爱富(600636)、氯碱化工600618)、双钱股份(600623)的大股东华谊集团正在推进整体上市,在闵行吴泾有上千亩厂区。

○保险公司一季度业绩大增后续存在补涨机会

新华保险601336)、中国太保601601)、中国平安601318)29日晚间集中披露一季报,截至今年3月底,新华保险实现净利润36.24亿元,同比增长132.3%;中国太保实现净利润49.03亿元,同比增长52.7%;中国平安实现净利润199.64亿元,同比增长84.7%。

点评:保险公司一季度业绩大增,主要受益于股票市场持续大涨,如中国人寿一季度总投资收益406.65亿元,同比增长72.7%。数据显示,截至一季度末,保险公司资金运用余额为98940亿元,其中投资于股票和证券的资金占比分别为13%和11%,后续还有很大的提升空间。在牛市中后期随着权益仓位增加,保险公司的业绩弹性巨大。今年初以来保险指数涨幅仅13%,同期沪深300指数涨幅达到35%,且基金一季度对保险板块严重低配,无论从行业轮动还是填补估值洼地考虑,保险板块后续都存在补涨机会、值得重点关注。

【公司动向】

雅戈尔600177)拟募资50亿元投O2O等项目

海虹控股000503)拟40亿元建新健康服务平台

○铁岭新城(000809)签署50亿项目开发协议

福瑞股份300049)拟控股医疗器械商恩普医疗