关注市场热点的持续性市场热点决定行情的方向

    一轮行情的蓄势、崛起、发展和衰落,均与这轮行情中热点板块的运行特征息息相关。通过对热点运行特征的研判,可以准确把握行情的性质和未来趋势的发展方向。

    (1)热点的性质往往能决定一轮行情的性质。

    能够带动一轮行情崛起的热门板块通常必须具有一定的市场号召力和资金凝聚力,并且能有效激发稳定上扬的人气,如:大盘指标股板块。有些昙花一现的短命热点,决定了行情的性质属于不改变原有运行趋势的超跌反弹行情,如:上海本地股板块。至于那些连一天强势都维持不了的盘中热点,只能给追涨的投资者带来被套命运。

    (2)热点的转换特征能够改变行情性质。

    当前面一个主流热点板块在经历过快速飙升阶段后,会逐渐成为强弩之末,这时如果能有后续热点及时接力的话,往往有利于行情进一步向纵深发展。如:前期的中国联通曾经率领大盘指标股成功接力中信证券,引领大盘快速上冲。但如果后续热点转换的频率较快,不能形成有持续性的主流热点时,要注意大盘将很容易形成阶段性头部。

    (3)热点的聚散效应影响未来趋势发展方向。

    当热点板块形成聚焦化特征时,会使增量资金介入具有方向感,有利于聚拢市场人气和资金,使后市行情得以健康发展。如果热点是处于分散化特征时,热点将趋于散乱,大盘将难以保持持续性上涨行情。特别是当热点迅速的大面积扩散,导致一些冷门板块也形成补涨时,预示着后市行情必将转入调整阶段。

    由于热点聚集主力的资金,决定着市场运行的方向。为了能够找准方向,把握好市场方向,就要找准市场热点。通过热点选股可以提高获利效率。每一波行情中热点板块和热点龙头股一般上涨最快,幅度最大。而非热点股涨幅明显落后于大盘,“赚了指数没赚钱”的原因往往是所选股票不是市场热点。

    热点的形成有多种原因,其中就已经包含了业绩因素。大盘蓝筹股成为市场热点,正是由于其业绩支撑,因此有所谓价值投资这一理念的支持。但业绩好的股有时不一定都能成为热点,选择热点股还需要综合分析与研判。

    寻找市场热点的方法

    (1)关注媒体相关报道。

    如突出报道某行业或领域新发生的变化。由于每当热点出现时媒体集中予以报道,所以比较容易发现。

    (2)通过公布的统计数字分析。

    如涨幅排名连续出现则可能成为热点。

    (3)注意资金流向。

    是否出现成交放量,热点股会出现放量上涨的态势。

    (4)观察上涨过程中是否出现急速拉升和集中放量。

    如果连续上涨并出现急拉,有可能是短期强势,而不是热点。

    热点股的操作策略

    (1)冷静观察,力争及早发现,特别是发现主流热点和热点板块的龙头。只有抓住主流热点,才能达到迅速获利。

    (2)先少量建仓,争取主动,不要因为股价已经上涨了一些而望热点而兴叹。

    (3)若放量形成突破30或60日均线,其后是缩量上涨走势则应坚决跟进。

    (4)除了题材新颖外,判断热点的另一重要依据是能否突破并站稳250日均线。如果站稳250日均线,表明强势确立,热点有可能随后出现。

    热点股的投资要点

    (1)对于一般个股,从启动价算起,如果累计升幅达10%~15%左右,便可卖出。而对于有可能成为热点的个股在升幅达20%之际,反而是确认买进的时候。

    (2)虽然热点经常出现,但热点能否持续是关键。热点持续将带动整个市场走好。这是决定是否继续持股的关键。

    (3)热点若随同大盘高位放量,MACD或RSI形成高位“死叉”后应减仓并逐渐退出。

    不同热点的投资技巧

    热点按其持续性的长短,可以分为主流热点、阶段性热点、短线热点和盘中热点。每种热点由于具有各自不同的特征,因而需要采用不同的投资技巧。

    (1)主流热点。

    是指贯穿整轮行情始终的市场热点,如:1997年的发展、长虹、2000年的网络科技股,主流热点行情是牛市中绝对不容许错失的机会。对主流热点的投资技巧是:逢回调坚决介入,逢突破坚决追涨,热点没有转弱前坚决持股,股价没有大幅涨高前坚决捂股,誓与市场整体行情共进退。

    (2)阶段性热点。

    是指伴随着一轮波段行情的兴起而兴起,伴随着波段行情衰落而消失,具有很强的阶段性特征的热点,是非常适合于绝大多数投资者中线参与的品种;参与阶段性热点的最佳时机是在个股行情启动初期时介入,由于阶段性热点持续时间不长,当热点涨高后不宜盲目追涨。

    (3)短线热点。

    昙花一现的短线热点仅适合于极少数的短线高手参与,而且必须是在建立完善的风险控制机制和经过周密的准备前提下才可以实施操作;短线热点的投资技巧最重要的是突出“快”字,以快进快出的操作手法,加快资金运转,提高资金利用效率,实施短线迅速的套利。

    (4)盘中热点。

    在“T+1”的交易制度下,不适合任何形式的投资买入,但是,却非常适合已经持有该股的投资者做空,投资者可以充分利用股价在盘中的瞬间冲高机会,及时卖出,待股价回落以后再重新买回,实施超短线“T+0”式的做空操作。